京东彩票中奖如何领取|京东彩票怎么兑奖

微信平臺搜索[資本邦]或掃描下面的二維碼

微信二維碼
首頁 · A股 · 正文

因賽集團A股IPO申請過會 轉讓子公司股權曾遇阻

導語2016年1月,公司將子公司旭日因賽70%股權轉讓給千捷廣告,旭日因賽外資股東智威湯遜對于上述股權轉讓不予配合。

資本邦 · 2019-05-01 · 文/卓木 · 瀏覽3465

  4月30日,資本邦訊,中國證券監督管理委員會第十八屆發行審核委員會2019年第31次發審委會議于2019年4月30日召開。審核結果顯示:廣東因賽品牌營銷集團股份有限公司(下稱“因賽集團)首發申請獲通過。

  如下是此次發審委會議提出詢問的主要問題:

  1、發行人主營業務是為客戶提供整合營銷傳播專業服務,核心業務為品牌管理,并延伸開展數字營銷、公關傳播、媒介代理等業務。請發行人代表:(1)結合行業特點、行業政策、競爭狀況、發展趨勢、市場環境及同行業可比公司情況等,說明發行人核心競爭力和競爭優勢;(2)說明發行人大量對外采購內容制作的原因,報告期內自主制作內容與對外采購內容的比例情況;(3)說明將整合營銷傳播專業服務劃分為品牌管理、數字營銷、公關傳播和媒介代理四類業務的依據及標準、是否屬于行業慣例,四類業務的聯系與區別;(4)說明互聯網等新媒體營銷模式對發行人業務、經營模式及持續盈利能力的影響,發行人的應對措施。請保薦代表人說明核查依據、過程并發表明確核查意見。

  2、發行人報告期內來自前五大客戶的收入占比較高。請發行人代表說明:(1)客戶集中度高是否屬于行業慣例,是否存在對如騰訊、華為等重大客戶的依賴;(2)騰訊、華為、歐派、美的、華帝、中移動等主要客戶的開發方式及合作歷史,訂單獲取是否依法合規、是否需要通過招投標方式;(3)與騰訊、華為、歐派等重大客戶是否存在長期的業務合作協議或特殊利益安排,主要合同條款、定價機制、信用政策、結算及收款方式與其他客戶相比是否存在顯著差異;(4)發行人與主要客戶及其關聯方是否存在關聯關系;(5)前五大客戶報告期各期同類業務收入波動較大的原因及合理性,發行人與主要客戶業務合作的穩定性及可持續性,是否存在隨時被取代風險,發行人有何應對措施。請保薦代表人說明核查依據、過程并發表明確核查意見。

  3、發行人報告期各期營業收入和凈利潤增長較快,主營業務綜合毛利率與同行業相比存在一定差異,2018年發行人經營活動產生的現金流量凈額與凈利潤差異較大。請發行人代表說明:(1)品牌管理類收入項下項目制收入2018年快速增長的原因及合理性;(2)數字營銷業務收入是否存在對騰訊的重大依賴,對騰訊的銷售定價是否與其他客戶存在明顯差異,數字營銷業務毛利率較高的原因及合理性;(3)發行人與同行業可比公司在產品特征、客戶結構、定價水平等方面是否存在差異,毛利率與同行業可比上市公司存在差異的原因及合理性;(4)相同業務不同客戶毛利率差異對比情況、同一客戶相同業務在不同報告期毛利率差異對比情況,原因及合理性;(5)媒介代理業務收入金額大、毛利率低是否符合行業慣例,是否存在其他利益安排,發行人與廣告公司類媒介投放客戶進行業務合作的商業合理性,按總額法確認收入是否符合企業會計準則的規定;(6)2018年營收變動幅度與凈利潤變動幅度不一致、2018年發行人的經營活動現金流凈額與凈利潤不匹配的原因及合理性。請保薦代表人說明核查依據、過程并發表明確核查意見。

  4、2015年12月,員工持股平臺橙盟投資對發行人進行增資,增資價格為4.07元/出資額,2016年5月,發行人員工持股平臺旭日投資對發行人增資,增資價格為4.65元/出資額,確認了股權激勵費用。請發行人代表說明:(1)兩次增資間隔時間不足半年,增資價格上升的原因及合理性;(2)2015年12月增資估值依據及合理性,公允價值的確定依據是否充分;(3)對2016年5月增資進行股份支付會計處理,未對2015年12月增資進行股份支付處理的原因及合理性,如按2016年9月外部投資者估值價格作為公允價值測算并確認相關股權激勵費用,對發行人財務狀況的影響,是否影響發行條件。請保薦代表人說明核查依據、過程并發表明確核查意見。

  5、2016年1月,發行人將子公司旭日因賽70%股權轉讓給千捷廣告,旭日因賽外資股東智威湯遜對于上述股權轉讓不予配合。請發行人代表說明:(1)上述股權轉讓的背景、轉讓的真實性和作價的公允性;(2)智威湯遜提起民事訴訟、行政訴訟及仲裁反請求的事實及依據,對上述股權轉讓不予配合的原因,截至目前智威湯遜是否已支付相關賠償金,與發行人是否仍存在未結糾紛;(3)旭日因賽目前經營狀況,千捷廣告及其股東等與發行人及其股東、董監高是否存在關聯關系。請保薦代表人說明核查依據、過程并發表明確核查意見。

  頭圖來源:123RF

  轉載聲明:本文為資本邦原創稿件,轉載需注明出處和作者,否則視為侵權。

風險提示 資本邦呈現的所有信息僅作為投資參考,不構成投資建議,一切投資操作信息不能作為投資依據。投資有風險,入市需謹慎!

分享到:
{$ad}
掃碼關注資本邦微信 - 資本邦
京东彩票中奖如何领取